ESGU11: O ETF das Principais Empresas Norte-Americanas

O ESGU11 é um ETF que investe em empresas com foco em ESG. Sua relevância vem da importância crescente dos fatores ESG – Meio Ambiente, Sociedade e Governança – na tomada de decisões de investimento. A sustentabilidade não é mais apenas uma tendência, mas uma prioridade nos mercados de capitais globais.

• O que é o ESGU11? É um ETF que acompanha o desempenho das grandes e médias empresas com exposição positiva a fatores ESG. Estas empresas estão listadas nas bolsas de valores norte-americanas e são constituintes do MSCI USA Index.
• Por que é relevante? Ao focar em empresas conscientes dos fatores ESG, investidores têm a oportunidade de apoiar organizações que estão alinhadas com um futuro mais sustentável.
• O contexto americano: Os Estados Unidos são o epicentro do mercado de capitais global. Investir nesse país é, de certa forma, investir nas empresas que lideram o mundo em inovação, escala e impacto.

O que é o ESGU11?

A busca por investimentos mais conscientes tem impulsionado a inovação no setor financeiro. Uma dessas inovações é o ESGU11, uma ferramenta de investimento que proporciona aos investidores uma exposição às empresas norte-americanas líderes em responsabilidade ESG. Especificamente:

• Um ETF que segue o desempenho de grandes e médias empresas.
• Estas empresas são reconhecidas por sua exposição positiva aos fatores ESG e estão listadas nas renomadas bolsas de valores norte-americanas.
• Elas são, em sua essência, componentes do MSCI USA Index, um índice de referência no mundo dos investimentos.

Caso tenha interesse em ETFs globais, conheça também o XINA11, listado na B3.

Por que a ênfase em fatores ESG é crucial?

O mundo dos negócios está evoluindo rapidamente, e os fatores ESG têm se tornado um critério essencial na avaliação e alocação de recursos:

• Empresas que ignoram os aspectos ESG correm o risco de ficar para trás, perdendo competitividade e relevância.
• Por outro lado, organizações que efetivamente priorizam e integram questões ESG em suas operações e estratégias tendem a ganhar vantagem competitiva e a desfrutar de menores custos de captação.
• Essas empresas são vistas não apenas como líderes em sustentabilidade, mas também como gestoras eficientes de riscos, o que as torna mais resilientes em tempos de incerteza e crise.

Desempenho e Resultados

Mas a atenção aos fatores ESG não é apenas uma questão ética ou moral. Há um argumento financeiro sólido por trás disso:

• Empresas orientadas para o ESG têm, em muitos casos, superado seus concorrentes em termos de retorno sobre o investimento.
• Essas organizações se mostraram “geradoras de alfa”, o que significa que proporcionam retornos superiores ao mercado quando comparadas aos seus benchmarks.

A seguir, aprofundaremos mais sobre o cenário americano e a relevância de investir nos Estados Unidos, especialmente quando o foco está em empresas líderes em ESG.

O Cenário Americano e a Relevância de Investir em ESG

Os Estados Unidos têm um papel proeminente no cenário financeiro global. Entender a dinâmica e as nuances desse mercado é essencial para qualquer investidor:

• A Econômica Norte-Americana: Atualmente, os Estados Unidos detêm a posição de maior economia do mundo. Este título não é apenas um reflexo de seu PIB robusto, mas também da inovação, diversidade e resiliência de suas empresas.
• Liderança de Mercado: A bolsa americana abriga algumas das empresas mais influentes e inovadoras do mundo. Estamos falando de gigantes como Google, Apple, Amazon e Tesla, que não apenas dominam seus respectivos setores, mas também são líderes em práticas ESG.
• Histórico de Resiliência: Ao longo dos anos, a bolsa americana tem demonstrado uma capacidade notável de superar desafios econômicos e crises. Seu histórico de crescimento sólido e consistente é uma evidência clara de sua força.

Investimentos Sustentáveis em Ascensão

Os números não mentem, e a tendência de investimentos sustentáveis nos EUA é palpável:

• Entre 2016 e 2018, a representatividade dos investimentos sustentáveis nos Estados Unidos saltou de 22% para 26%. Esse aumento não apenas sublinha a consciência crescente dos investidores, mas também sinaliza uma mudança estratégica na alocação de ativos.
• Empresas que adotam práticas ESG não apenas desfrutam de uma reputação positiva, mas também têm acesso a uma base de investidores mais ampla e diversificada, ansiosos por apoiar negócios sustentáveis.

Detalhes do ESGU11

Ao considerar o ESGU11 como uma opção de investimento, é vital entender sua estrutura e administração:

• Administrador e Gestor: O Banco BNP Paribas Brasil S.A. é responsável pela administração do ETF, enquanto a XP Allocation Asset Management LTDA. assume a gestão.
• Códigos Relevantes: Para fins de negociação e identificação, o ESGU11 é conhecido pelo código de negociação B3 ESGU11 e pelo código ISIN BRESGUCTF007.
• Índice de Referência: O ETF segue o MSCI USA Extended ESG Focus Index, que serve como um barômetro para empresas líderes em práticas ESG.

Com estas informações em mãos, os investidores podem tomar decisões informadas sobre como e onde alocar seus recursos. Na seção seguinte, exploraremos a política de investimento do ESGU11 e outros detalhes cruciais para um entendimento completo.

Política de Investimento do ESGU11

O sucesso de um ETF não é apenas medido pela sua performance, mas também pela sua estratégia de investimento. No caso do ESGU11, a política de investimento é clara e focada:

• Enfoque Principal: No mínimo 95% do patrimônio do fundo é destinado a Cotas do Fundo de Índice Alvo ou posições compradas no mercado futuro. Isso é feito para refletir, de forma indireta, a variação e rentabilidade do Índice.
• Empréstimo de Valores Mobiliários: O fundo tem a capacidade de efetuar operações de empréstimo de ações ao mercado. No entanto, existe um limite estabelecido, garantindo que não ultrapasse 70% do Patrimônio Líquido do Fundo.

Despesas, Taxas e Custos

Compreender a estrutura de taxas é fundamental para avaliar o custo total de um investimento:

• Taxa de Administração: O ESGU11 possui uma taxa de administração de 0,30% ao ano sobre o Patrimônio Líquido. Esta taxa é provisionada diariamente e paga mensalmente.
• Outras Taxas: Além da taxa de administração principal, existem taxas adicionais associadas a fundos nos quais o ESGU11 investe, incluindo a taxa de administração do Fundo de Índice Alvo, que é de 0,45% ao ano.

Composição do Fundo

Diversificação é a chave para reduzir riscos e potencializar retornos:

• Empresas Líderes: O fundo tem exposição a algumas das empresas mais influentes e reconhecidas do mundo, incluindo Google, Facebook, Amazon, NVDIA, Tesla, JPMorgan, Apple, Johnson & Johnson, Walt Disney, Home Depot e Cisco.
• Diversidade Setorial: A variedade de empresas dentro do ESGU11 garante uma exposição a diferentes setores da economia, proporcionando uma diversificação natural e proteção contra eventuais desacelerações setoriais.

Análise Profunda: Entendendo o ESGU11

Detalhes Administrativos e Operacionais

Antes de fazer um investimento, é essencial entender a infraestrutura por trás dele:

• Administrador e Custodiante: O Banco BNP Paribas Brasil S.A. desempenha ambos os papéis, garantindo a eficiência e a segurança dos processos.
• Gestor: A gestão do ESGU11 é de responsabilidade da XP Allocation Asset Management LTDA, uma reconhecida instituição no mercado financeiro.
• Códigos: O código de negociação na B3 é ESGU11, enquanto seu Código ISIN é BRESGUCTF007.
• Formador de Mercado: O papel é desempenhado pelo Credit Suisse (Brasil) S.A Corretor de Títulos e Valores Mobiliários, garantindo liquidez no mercado.
• Tributação: Há uma tributação de 15% sobre o ganho de capital, uma consideração importante para cálculos de retorno.
• Exposição Cambial: O ESGU11 acompanha a variação do dólar (USD), o que pode ser uma vantagem ou desvantagem, dependendo da direção da moeda.

Quem Pode Investir?

• Público-Alvo: O ESGU11 é adequado para investidores em geral, desde o novato até o mais experiente, que busca exposição em empresas norte-americanas com foco em práticas ESG.

A Ascensão dos Investimentos ESG

A tendência ESG não é apenas uma moda passageira. É um movimento que está ganhando força rapidamente:

• Crescimento Notável: Nos Estados Unidos, a representatividade dos investimentos sustentáveis aumentou de 22% para 26% entre 2016 e 2018. Esse aumento é uma clara indicação da mudança de mentalidade dos investidores.
• Retornos Atraentes: Empresas que se alinham a práticas ESG, em média, têm mostrado retornos acima do mercado nos últimos anos. Elas têm sido verdadeiras geradoras de “alfa”.
• Resiliência e Vantagem Competitiva: Empresas bem posicionadas em relação às práticas ESG têm se destacado em seus setores, com menor custo de captação e uma gestão de risco mais eficaz.

Conclusão

O ESGU11 surge como uma resposta tangível à crescente demanda por investimentos que considerem aspectos ambientais, sociais e de governança. No ambiente financeiro volátil de hoje, ter um ETF que não só fornece retorno, mas também contribui para um futuro mais sustentável é crucial. O ESGU11 é uma combinação poderosa da robustez do mercado norte-americano e da promessa de sustentabilidade. Se você busca alinhar seus investimentos com seus valores, este fundo pode ser uma excelente escolha.